ACCAspace_sitemap
PPclass_sitemap
sitemap_google
sitemap_baidu
CFA Forums
注册 登录
返回列表 发帖
JoeyDVivre

Rank: 1

UID
149676 
帖子
3 
主题
3 
积分
0 
在线时间
0 小时 
注册时间
2012-6-5 
1# 跳转到 » 倒序看帖
打印
tT
发表于 2012-6-5 19:17 | 只看该作者

求助-FRM Part I Question

Does anyone can exlain why not A?????
Q.69.jpg (112.71 KB)
收藏 分享

kickthatcfa

Rank: 1

UID
149789 
帖子
14 
主题
0 
积分
0 
在线时间
0 小时 
注册时间
2012-6-5 
2#
发表于 2012-6-5 19:17 | 只看该作者
一个是远期 一个是期货 价格不同很正常啊  不代表就一定有套利

TOP

soverby

Rank: 1

UID
149688 
帖子
23 
主题
0 
积分
0 
在线时间
1 小时 
注册时间
2012-6-5 
3#
发表于 2012-6-5 19:17 | 只看该作者
两者价格可能有细小差别是因为期货marking to market的制度。如果利率与合约价格正相关，期货价格应略大于远期，反之则略小。这是convexity effect，不是定价错误，所以无利可套。详细请参考第六版handbook235页。

TOP

tikfed

Rank: 1

UID
149802 
帖子
22 
主题
0 
积分
0 
在线时间
0 小时 
注册时间
2012-6-5 
4#
发表于 2012-6-5 19:17 | 只看该作者
tks for your explaination, really appreciate it.

TOP

返回列表